第一節(jié) 上游 行業(yè) 發(fā)展?fàn)顩r 分析

中國(guó)和印度是世界上最大的稻米生產(chǎn)國(guó)，分別占世界稻谷總產(chǎn)的35%和21%。中國(guó)曾經(jīng)是世界第三大大米出口國(guó)。然而，近20～30年來(lái)，中國(guó)大米出口在國(guó)際市場(chǎng)的地位已退居到第6～7位。80年代年均出口大米只有74萬(wàn)噸，90年代略有回升，年均出口大米110萬(wàn)噸，占世界總出口量的5%～6％。1998年是我國(guó)有史以來(lái)出口最多的一年，達(dá)到375萬(wàn)噸，占世界大米總出口量的19％。同時(shí)中國(guó)也進(jìn)口一部分優(yōu)質(zhì)大米，在80年代年均進(jìn)口大米約20萬(wàn)噸，到90年代增長(zhǎng)到43萬(wàn)噸。對(duì)我國(guó)未來(lái)糧食供給、需求和貿(mào)易的預(yù)測(cè)結(jié)果表明，中國(guó)糧食進(jìn)口將不斷增加。21世紀(jì)初（2000～2020年）糧食凈進(jìn)口量年均大約在2000～3000萬(wàn)噸，若中國(guó)1999年加入世貿(mào)組織并在2004年以后逐漸放開(kāi)農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)，在2005～2020年，年均糧食凈進(jìn)口量將可能達(dá)到5000～6000萬(wàn)噸。然而，進(jìn)口的糧食將主要是玉米、小麥和大豆。大米是所有糧食中唯一在貿(mào)易自由化過(guò)程中受益的產(chǎn)品，到2005年國(guó)內(nèi)稻米生產(chǎn)將比非貿(mào)易自由化情況下增長(zhǎng)4％左右，價(jià)格上升3.5%（而小麥、玉米、大豆的價(jià)格將下降20%～26％），中國(guó)將重新成為世界上最主要的大米出口國(guó)之一。

展望2008年我國(guó)稻米市場(chǎng)的發(fā)展趨勢(shì)，主要有以下幾個(gè)特點(diǎn)：

1、國(guó)內(nèi)稻谷產(chǎn)量繼續(xù)增加

據(jù)國(guó)家糧油信息中心預(yù)測(cè)，2008年我國(guó)稻谷總產(chǎn)量預(yù)計(jì)為1.873億噸，比上年增長(zhǎng)157萬(wàn)噸，增幅0.85%。預(yù)計(jì)2008/2009年度我國(guó)消費(fèi)量為17.728萬(wàn)噸，比上年度的17.973萬(wàn)噸減少235萬(wàn)噸。國(guó)內(nèi)稻谷連續(xù)5年豐收，庫(kù)存充足。

2、國(guó)家出臺(tái)最低收購(gòu)價(jià)政策支持稻谷價(jià)格穩(wěn)中有升

國(guó)家宏觀(guān)調(diào)控的影響，依然是影響我國(guó)糧價(jià)走勢(shì)的最主要因素。為了保護(hù)農(nóng)民種植利益，確保增產(chǎn)增收達(dá)到穩(wěn)收，國(guó)家在9月份發(fā)布了《2008年中晚稻最低收購(gòu)價(jià)執(zhí)行預(yù)案》，確定粳稻最低收購(gòu)價(jià)每市斤0.82元，最低收購(gòu)價(jià)適用時(shí)間，東北三省為2008年11月16日至2009年3月31日。雖然今年粳稻的最低收購(gòu)價(jià)較2007年每斤高出0.07元，但是還遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于外界預(yù)期和目前市場(chǎng)價(jià)格。水稻最低收購(gòu)價(jià)格的提高，將間接推高今年新季水稻的價(jià)格走勢(shì)。

另一方面，國(guó)內(nèi)通脹預(yù)期減弱，稻谷價(jià)格的上漲將控制在合理區(qū)間。7月25日，中央已將宏觀(guān)調(diào)控的首要任務(wù)，從之前的“雙防”（防經(jīng)濟(jì)過(guò)熱、防通脹）調(diào)整為“一保一控”（保持經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快發(fā)展、控制物價(jià)過(guò)快上漲）。而糧食價(jià)格又是整個(gè)社會(huì)物價(jià)的風(fēng)向標(biāo)。近幾個(gè)月來(lái)，隨著我國(guó)CPI數(shù)據(jù)的不斷下調(diào)（從4月份的8.5%回落至8月份的4.9%），反映了國(guó)家的宏觀(guān)調(diào)控手段漸顯成效。因此，后期國(guó)家對(duì)糧食控制策略將傾向于抑制糧價(jià)增長(zhǎng)速度，使糧價(jià)處于一個(gè)緩慢的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

3、種植成本增加將有助于提升水稻底部?jī)r(jià)格

今年生產(chǎn)資料價(jià)格普遍上漲，農(nóng)用生產(chǎn)物資、地租、人工費(fèi)用、種子、化肥價(jià)格等也隨之大幅上揚(yáng)，特別是化肥、農(nóng)藥更是成倍上漲，導(dǎo)致稻谷種植成本較去年有較大幅度增加。雖然國(guó)家在今年已經(jīng)加大了對(duì)農(nóng)民種糧的補(bǔ)貼力度，但仍難以抵消生產(chǎn)成本增加所帶來(lái)的沖擊。

4、國(guó)際大米市場(chǎng)供應(yīng)形勢(shì)不斷改善價(jià)格下跌壓力持續(xù)增大

據(jù)美國(guó)農(nóng)業(yè)部9月份供需報(bào)告顯示，預(yù)計(jì)2008/09年度全球大米產(chǎn)量達(dá)到創(chuàng)紀(jì)錄的43198萬(wàn)噸（折合稻谷59175萬(wàn)噸），比上年度增加251萬(wàn)噸，增幅0.58%。大米消費(fèi)量42675億噸，比上年度增加235萬(wàn)噸，增幅0.55%。全球大米期末庫(kù)存預(yù)計(jì)為8036萬(wàn)噸，比上年增長(zhǎng)310萬(wàn)噸，增幅4%。由于今年亞洲一些主要生產(chǎn)國(guó)如越南、印度、巴基斯坦等稻米將取得豐產(chǎn)，市場(chǎng)對(duì)后期價(jià)格走勢(shì)并不看好。尤其是印度，今年稻米產(chǎn)量可能達(dá)到9600萬(wàn)噸（這意味著出口供應(yīng)將達(dá)到400萬(wàn)噸），由此也將導(dǎo)致后期國(guó)際米價(jià)進(jìn)一步回落，但在能源價(jià)格飆升、種植成本提高、部分國(guó)家大幅上調(diào)了稻米干預(yù)價(jià)格、越南推出大米出口關(guān)稅等因素支撐下，其價(jià)格下跌的空間也較為有限。

由于今年我國(guó)稻谷生產(chǎn)形勢(shì)較好，稻谷豐收已成定局，國(guó)內(nèi)稻米市場(chǎng)繼續(xù)呈現(xiàn)供大于求的局面。但受?chē)?guó)家政策支撐、能源價(jià)格及農(nóng)資等生產(chǎn)資料價(jià)格上漲、種稻成本大幅提高、早中稻價(jià)格高開(kāi)高走的影響，農(nóng)民對(duì)今年粳稻價(jià)格上漲的期望較高，將在一定程度上支持稻米價(jià)格上漲。收購(gòu)市場(chǎng)也將出現(xiàn)多元化主體競(jìng)爭(zhēng)激烈的局面，新稻價(jià)格將創(chuàng)歷史高點(diǎn)。提醒糧食經(jīng)營(yíng)企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身情況采取不同策略，注意規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，適當(dāng)控制收購(gòu)價(jià)格，不能盲目入市搶購(gòu)。

第二節(jié) 下游產(chǎn)業(yè)發(fā)展情況 分析

2008年我國(guó)國(guó)內(nèi)居民的食品類(lèi)消費(fèi)需求依舊延續(xù)上年的基本態(tài)勢(shì)，消費(fèi)量的增長(zhǎng)速度至少在5～8%水平上。食品消費(fèi)水平、消費(fèi)質(zhì)量，是反映城鎮(zhèn)居民生活質(zhì)量的重要標(biāo)志。隨著收入水平和生活質(zhì)量的不斷提高，城鎮(zhèn)居民食品消費(fèi)結(jié)構(gòu)逐步從數(shù)量型向質(zhì)量型轉(zhuǎn)變。

2008年上半年，城鎮(zhèn)居民人均可支配收入7345.81元，同比增長(zhǎng)21.78%；居民人均消費(fèi)支出為6379.71元，同比增長(zhǎng)19.20%，其中食品支出2041.44元,同比增長(zhǎng)25.53%。

在分享食品市場(chǎng)的長(zhǎng)期成長(zhǎng)的同時(shí)，我國(guó)農(nóng)副食品加工業(yè)、食品飲料制造業(yè)的發(fā)展，也將更多地受益于食品消費(fèi)升級(jí)的拉動(dòng)——隨著農(nóng)產(chǎn)品的工業(yè)化轉(zhuǎn)化水平的提高，食品產(chǎn)業(yè)未來(lái)的擴(kuò)張空間依然巨大。以目前發(fā)達(dá)國(guó)家的農(nóng)產(chǎn)品工業(yè)化轉(zhuǎn)化水平衡量，中國(guó)食品產(chǎn)業(yè)的未來(lái)規(guī)模將是現(xiàn)有水平的幾倍～十倍之巨！

1）農(nóng)副食品加工業(yè)

農(nóng)副食品加工業(yè)與上游的大農(nóng)業(yè)直接相聯(lián)，其中包含著彼此相互滲透、合作的大量成果，并往往成為農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)的核心主體。該 行業(yè) 相對(duì)低的原料成本、規(guī)?；?jīng)營(yíng)的優(yōu)勢(shì)，令業(yè)者在市場(chǎng)上對(duì)上下游廠(chǎng)商擁有更大的定價(jià)權(quán)、話(huà)語(yǔ)權(quán)，它有望成為來(lái)年農(nóng)產(chǎn)品牛市中的最大贏家。2008年農(nóng)副食品加工業(yè)的平均利潤(rùn)率將能保持穩(wěn)定，或者穩(wěn)中有升。

2）食品制造業(yè)

在產(chǎn)業(yè)鏈上，食品制造業(yè)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁的能力最差，這一狀況在2008年不會(huì)有大的變化。 行業(yè) 經(jīng)濟(jì)效益的增長(zhǎng)可能仍保持上年的高水平，但平均利潤(rùn)率將有所下降?；蛟S，可依靠品牌優(yōu)勢(shì)控制渠道、主導(dǎo)市場(chǎng)的乳制品業(yè)；高附加值的營(yíng)養(yǎng)保健品業(yè)；特色農(nóng)副產(chǎn)品深加工制成品等一些領(lǐng)域會(huì)稍好些。

綜上所述，未來(lái)持續(xù)旺盛的國(guó)內(nèi)需求，是拉動(dòng)大食品產(chǎn)業(yè)的主要?jiǎng)恿?。在由農(nóng)產(chǎn)品牛市引起的通脹環(huán)境下，農(nóng)產(chǎn)品及農(nóng)產(chǎn)品加工業(yè)的經(jīng)營(yíng)者將能較充分而直接地分享有關(guān)市場(chǎng)成果，并適時(shí)轉(zhuǎn)嫁通脹的不利。
 

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